Überlegungen zum Versicherungsmarkt

Diese Leserplattform von Versicherern mit Sitz in Chicago beschreibt Best Practices für Entscheidungsträger der US-Branche in den USA in diesen beispiellosen Zeiten.

von Matt Dennett und Nick Scodro

Der Versicherungsmarkt verhärtete sich bereits zu Beginn des Jahres 2020 aufgrund erhöhter Katastrophenschäden und steigender Kosten für Rechtsstreitigkeiten. Als spezialisierte Geschäftssparte, die von Versicherern allgemein als risikoreicher angesehen wird, hat die Aufzugsbranche aufgrund des Marktes erhebliche Umwälzungen erlebt verschoben. Die meisten Aufzugsunternehmen sind in irgendeiner Weise betroffen. Diejenigen mit großen Überschreitungen oder großen Fahrzeugflotten haben den größten Druck verspürt, ebenso wie diejenigen mit erheblichen Verlusten in ihrer jüngeren Geschichte.

Zu Beginn des Jahres 2021 hat sich der Markt weiter angespannt. Während einige Unternehmen, die im Jahr 2020 eine erhebliche Anpassung erfahren haben, möglicherweise nicht so stark betroffen sind, bietet der Markt keine Erleichterung für diejenigen, die hofften, dass eine Zinserhöhung nur von kurzer Dauer sein würde. Um die Auswirkungen eines schwierigen Versicherungsmarktes abzumildern, ist jetzt ein ausgezeichneter Zeitpunkt, um Sicherheits- und Risikomanagementinitiativen Priorität einzuräumen.

Wenn wir auf das Jahr 2020 zurückblicken, spiegelten die vorherrschenden Geschichten in der Versicherungsbranche die Schocks wider, die das Land im weiteren Sinne erlebte:

• COVID-19: Die endgültigen Verluste der Versicherungsbranche durch die Pandemie werden jahrelang nicht bekannt sein, aber sie werden erheblich sein. Neben anderen Auswirkungen wird die Versicherungsbranche Verluste und Verteidigungskosten für eine Vielzahl von COVID-19-Haftpflichtansprüchen, Beschäftigungspraktiken und Haftungsansprüchen für Direktoren und Offiziere sowie erhöhte Cyberkriminalität auffangen. Darüber hinaus werden Versicherer in Gerichtsbarkeiten außerhalb der USA für bestimmte Verluste aus Betriebsunterbrechungen zahlen, und Spediteure werden wahrscheinlich Jahre damit verbringen, sich mit solchen Ansprüchen in den USA zu befassen. Insgesamt wird erwartet, dass die Verluste der globalen Versicherungsbranche durch COVID-19 100 Milliarden US-Dollar übersteigen.

• Zivile Unruhen: Im Laufe des Sommers erlitten Unternehmen im ganzen Land Verluste im Zusammenhang mit Plünderungen und zivilen Unruhen. Das Volumen und die Schwere der Schadensfälle wirkten sich negativ auf die Rentabilität der Versicherer aus. Nach Angaben des Insurance Information Institute könnten die Gesamtschäden im Zusammenhang mit zivilen Unruhen 2 Mrd. Während dieses Ausmaß durch COVID-19 und wetterbedingte Katastrophen in den Schatten gestellt wird, sind seine Auswirkungen bei kleinen Unternehmen stark zu spüren, einschließlich Einzelhändlern und Restaurants, die am stärksten von der Pandemie betroffen sind.

• Makroökonomische Politik: Während sich die Aktienmärkte im Jahr 2020 bemerkenswert gut behaupteten, verlassen sich die meisten Versicherer auf „normalisierte“ Zinssätze, um ihre Kapitalerträge zu steigern. Da die politischen Entscheidungsträger praktisch jedes verfügbare Instrument zur Lockerung der Geldpolitik genutzt haben, sind die Anlageaussichten der Versicherer angespannt. Dies hat den Druck auf die Underwriting-Seite des Geschäfts erhöht, um die Rentabilität zu steigern.

Diese Schocks verlängerten und verschärften eine schwierige Phase für den Versicherungsmarkt. Mit Blick auf 2021 erwarten wir, dass sich die Marktverengung fortsetzt, wenn auch mit einigen Anpassungen des Ausblicks. Wir sehen weiterhin erhebliche Herausforderungen in den Überschuss-/Umbrella-Märkten. Die Versicherer wurden von der sozialen Inflation hart getroffen – die zunehmende Verbreitung und Kosten von Rechtsstreitigkeiten und die Bereitschaft der Jurys, umfangreiche Urteile zu fällen. Dies hat viele Fluggesellschaften veranlasst, ihre Position auf dem Dachmarkt neu zu bewerten und sich oft dazu zu entscheiden, Limits zurückzuziehen oder den Markt vollständig zu verlassen.

Die beste Strategie zur Kostensenkung besteht darin, klare und konsistente Sicherheits- und Schulungspraktiken einzuführen.

Es wird weiterhin erwartet, dass die Kfz-Versicherungssätze steigen werden, jedoch in einem bescheideneren Ausmaß und mit weniger Versicherten, die schwere Störungen erleiden als in den letzten Jahren. Sicherheitsverfahren und Fahrerqualität sind von größter Bedeutung. Wir haben zunehmend gesehen, dass Unternehmen Technologien zur Verbesserung der Flotten- und Fahrersicherheit einsetzen, darunter Apps für Fahrzeuginspektionen und die Überwachung des Global Positioning Systems für Fahrzeuge. Dies hat zwar keine unmittelbaren Auswirkungen auf die Versicherungskosten, aber Maßnahmen zur Verbesserung der Flottensicherheit können Schäden deutlich reduzieren und die Versicherungspreise langfristig niedrig halten.

Die Arbeitnehmerentschädigung war ein relativer Lichtblick auf dem Markt, aber die Tarife beginnen sich zu drehen. Im Jahr 2020 haben wir mehrere Marktindizes gesehen, die Aufwärtstrends bei der Preisgestaltung der Arbeitnehmerentschädigung zeigten. Angesichts der Bedeutung der spezifischen Verlusthistorie ist dies jedoch immer noch eine Konto-für-Konto-Verhandlung, und wir haben gesehen, dass einige Fluggesellschaften bereit sind, wettbewerbsfähig zu bleiben. Die beste Strategie zur Kostensenkung ist die Implementierung klarer und konsistenter Sicherheits- und Schulungspraktiken.

Cyber-Versicherungen mit Betrugsschutz sind zunehmend verfügbar und zu wettbewerbsfähigen Preisen erhältlich. Wir empfehlen unseren Kunden weiterhin, ihre Cybersicherheits- und elektronischen Zahlungspraktiken genau zu bewerten. Da viele Unternehmen mehr Transaktionen auf elektronischem Weg durchführen und die Verlagerung auf Fernarbeit Änderungen der normalen Sicherheitspraktiken erzwingt, haben Zahlungsbetrug und andere Cyberkriminalität erheblich zugenommen.

Die Berufsgenossenschaften sind von der Pandemie stark betroffen. Da Unternehmen unter finanziellem Stress stehen und Entscheidungen über Urlaub, Entlassungen und andere angespannte Probleme treffen, wird mit hohen Anspruchsniveaus gerechnet. Spediteure haben strengere Underwriting-Standards erlassen und Ratenerhöhungen für die meisten Konten in Kauf genommen.

Obwohl dies für die meisten Aufzugsunternehmen kein wesentlicher Kostentreiber ist, werden die Sachversicherungssätze weiter steigen und die Gesamtkapazität wird durch höhere Gefahrenrisiken herausgefordert. Zusätzlich zu den oben genannten Schäden hat die Versicherungsbranche im Jahr 83, dem fünfthöchsten Jahr seit Bestehen, Katastrophenschäden in Höhe von 2020 Milliarden US-Dollar absorbiert. Die steigende Rate wetterbedingter Ereignisse ist ein anhaltender Treiber der Sachversicherungspreise: Drei der fünf schlimmsten Katastrophenjahre (seit Beginn der Aufzeichnungen 1970) ereigneten sich seit 2017.

Der Schmerz eines sich verhärtenden Marktes ist nicht gleichmäßig verteilt. Die Versicherer werten die Geschäftstätigkeit und die Schadenhistorie der Versicherten genau aus. Unternehmen mit einer sauberen Schadenhistorie und einer geringeren Komplexität des Betriebs sind mit moderaten Ratenerhöhungen ausgekommen. Für Kunden mit Schadenhistorie oder Operationen mit höherem Risiko hat der Markt jedoch erhebliche Ratenerhöhungen – in einigen Fällen mehr als 50 % oder sogar 100 % – sowie eine Verschärfung der Deckungsbedingungen auferlegt.

Um die Verlängerung zu planen, empfehlen wir den Managementteams dringend, alle ausstehenden Empfehlungen zur Risikokontrolle zu überprüfen und Probleme zu beheben, die ihre Versicherer identifiziert haben. Darüber hinaus ermutigen wir Unternehmen, ihre rechtlichen Verträge und die Formulierungen zur Haftungsfreistellung genau zu überprüfen, um sicherzustellen, dass das Risiko so weit wie möglich begrenzt wird. In den letzten 12 bis 18 Monaten haben wir ständig beobachtet, wie Spediteure die Risikomanagementpraktiken der Versicherten hinterfragen und strengere Versicherungsentscheidungen treffen als in der Vergangenheit. Ihre Versicherungsberater können Ihnen möglicherweise Ressourcen zur Unterstützung von Sicherheitsrichtlinien, Flottenwartungsprogrammen und anderen Risikomanagementmaßnahmen zur Verfügung stellen. Branchengruppen der Aufzugsindustrie im ganzen Land können hilfreiche Ressourcen zu Sicherheitsschulungen und bewährten Verfahren bereitstellen.

Obwohl wir versucht haben, allgemeine Themen hervorzuheben, die den Markt antreiben, hat jedes Konto einzigartige Engagements und Deckungsbedürfnisse. Wenn Sie Fragen oder Bedenken zu Ihren eigenen Risikofaktoren und den Versicherungsaussichten für Ihr Unternehmen haben, wenden Sie sich an einen vertrauenswürdigen Berater.

Um die Verlängerung zu planen, empfehlen wir den Managementteams dringend, alle ausstehenden Empfehlungen zur Risikokontrolle zu überprüfen und Probleme zu beheben, die ihre Versicherer identifiziert haben.

Nick Scodro ist seit 2017 Head of Business Development bei RBN Insurance Services. Er überwacht die Wachstumsstrategie und die Geschäftsentwicklung von RBN. Scodro war zuvor Vice President in der Financial Institutions Group bei Goldman Sachs. Er ist Absolvent der Columbia University und der Booth School of Business der University of Chicago.